Anteile und Anteilsklassen (§ 6 Ziff. 4)

1.1.1. Anpassung der Ausgestaltung der Anteilsklassen beim Teilvermögen „Swiss Dividend Fund“

Bei der „ZA“-Klasse wird die Bedingung, wonach für die Zeichnung in diese Anteilsklasse vorgängig mit der zCapital AG eine schriftliche Vereinbarung abgeschlossen werden muss, ersatzlos gestrichen. Gleichzeitig wird der Wortlaut für die Beschreibung der Anteilsklassen zur besseren Verständlichkeit leicht umformuliert, ergänzt bzw. präzisiert. Bezüglich diesem Teilvermögen lautet § 6 Ziff. 4 deshalb neu wie folgt:
Das Teilvermögen Swiss Dividend Fund führt zurzeit die folgenden Anteilsklassen, welche nicht auf einen bestimmten Anlegerkreis beschränkt sind.
Die Anteilsklassen unterscheiden sich bezüglich der Gebührenstruktur, der Ausschüttungspolitik sowie bezüglich der erforderlichen Mindestzeichnung bzw. des erforderlichen Mindestbestandes.

1.1.2. Anpassung der Ausgestaltung der Anteilsklassen beim Teilvermögen „Swiss Small & Mid Cap Fund“

Bei der „ZA“-Klasse wird die Bedingung, wonach für die Zeichnung in diese Anteilsklasse vorgängig mit der zCapital AG eine schriftliche Vereinbarung abgeschlossen werden muss, ersatzlos gestrichen. Gleichzeitig wird der Wortlaut für die Beschreibung der Anteilsklassen zur besseren Verständlichkeit leicht umformuliert, ergänzt bzw. präzisiert. Bezüglich diesem Teilvermögen lautet § 6 Ziff. 4 deshalb neu wie folgt:
Das Teilvermögen Swiss Small & Mid Cap Fund führt zurzeit die folgenden Anteilsklassen, welche nicht auf einen bestimmten Anlegerkreis beschränkt sind.
Die Anteilsklassen unterscheiden sich bezüglich der Gebührenstruktur, der Ausschüttungspolitik sowie bezüglich der erforderlichen Mindestzeichnung bzw. des erforderlichen Mindestbestandes.

Anlagepolitik (§ 8)

1.2.1. Das Anlageziel des Teilvermögens „Swiss Dividend Fund“ in § 8 Ziff. 3.1 wird bezüglich ESG-Faktoren ergänzt und lautet neu wie folgt:

Das Anlageziel des Teilvermögens Swiss Dividend Fund besteht hauptsächlich darin, einen langfristigen Wertzuwachs durch Anlage in ein Aktienportfolio von Unternehmen, die überdurchschnittliche und/​oder steigende Dividendenerträge ausweisen bzw. ausweisen dürften, zu erzielen.

Nachhaltigkeit in der Vermögensverwaltung

In der Finanzanalyse von Unternehmen sollen ESG-Faktoren berücksichtigt werden, wodurch eine ganzheitliche Betrachtungsweise eingenommen wird. Daher werden bei der Aufnahme der Chancen- und Risikoprofile von Unternehmen branchenspezifische ESG-Faktoren miteinbezogen, wodurch die mittel- bis langfristigen Risiko/​Rendite-Profile der Unternehmen besser beurteilt werden können. Bei bestehenden Investments wird zudem ein aktives Engagement & Voting zur Förderung von nachhaltigen Aspekten wahrgenommen.

Zur Erreichung dieses Ziels werden verschiedene Ansätze genutzt. Einerseits wird ein „ESG-Integrationsansatz“ angewandt, wobei sich der Vermögensverwalter auf eigene interne ESG-Analysen wie auch auf ESG-Daten von Drittanbietern abstützt. Diese Nachhaltigkeitskriterien werden in qualitativer Form in die Finanzanalysen der Unternehmen integriert. Andererseits wird ein aktives Aktionärsengagement („Engagement“ und „Voting“) wahrgenommen, basierend auf Stimmempfehlungen und Corporate Governance-Analyse von Drittanbietern sowie auch eigenen internen Analysen.

Gänzlich ausgeschlossen werden Anlagen in Hersteller von kontroversen Waffen („Ausschluss“).

Die vorstehend beschriebenen Nachhaltigkeitsansätze werden auf das gesamte Teilvermögen angewandt.

Im Prospekt ist eine umfassendere Beschreibung zu diesen angewandten ESG-Ansätze zu finden.

1.2.2. Das Anlageziel des Teilvermögens „Swiss Small & Mid Cap Fund“ in § 8 Ziff. 3.2 wird bezüglich ESG-Faktoren ergänzt und lautet neu wie folgt:

Das Anlageziel des Teilvermögens Swiss Small & Mid Cap Fund besteht hauptsächlich darin, einen langfristig überdurchschnittlichen Wertzuwachs durch Anlage in ein Aktienportfolio von kleineren und mittleren Unternehmen («Small & Mid Caps») aus der Schweiz zu erzielen.

Nachhaltigkeit in der Vermögensverwaltung

In der Finanzanalyse von Unternehmen sollen ESG-Faktoren berücksichtigt werden, wodurch eine ganzheitliche Betrachtungsweise eingenommen wird. Daher werden bei der Aufnahme der Chancen- und Risikoprofile von Unternehmen branchenspezifische ESG-Faktoren miteinbezogen, wodurch die mittel- bis langfristigen Risiko/​Rendite-Profile der Unternehmen besser beurteilt werden können. Bei bestehenden Investments wird zudem ein aktives Engagement & Voting zur Förderung von nachhaltigen Aspekten wahrgenommen.

Zur Erreichung dieses Ziels werden verschiedene Ansätze genutzt. Einerseits wird ein „ESG-Integrationsansatz“ angewandt, wobei sich der Vermögensverwalter auf eigene interne ESG-Analysen wie auch auf ESG-Daten von Drittanbietern abstützt. Diese Nachhaltigkeitskriterien werden in qualitativer Form in die Finanzanalysen der Unternehmen integriert. Andererseits wird ein aktives Aktionärsengagement („Engagement“ und „Voting“) wahrgenommen, basierend auf Stimmempfehlungen und Corporate Governance-Analyse von Drittanbietern sowie auch eigenen internen Analysen.

Gänzlich ausgeschlossen werden Anlagen in Hersteller von kontroversen Waffen („Ausschluss“).

Die vorstehend beschriebenen Nachhaltigkeitsansätze werden auf das gesamte Teilvermögen angewandt.

Im Prospekt ist eine umfassendere Beschreibung zu diesen angewandten ESG-Ansätze zu finden.

1.2.3. Das Anlageziel des Teilvermögens „Swiss ESG Fund“ in § 8 Ziff. 3.3 wird bezüglich ESG-Faktoren angepasst und lautet neu wie folgt:

Das Anlageziel des Teilvermögens Swiss ESG Fund besteht hauptsächlich darin, einen langfristigen Wertzuwachs durch Anlagen am Schweizer Aktienmarkt zu erzielen, dies unter Berücksichtigung von ESG-Aspekten.

Das Teilvermögen tätigt Investitionen mit einem langfristigen Anlagehorizont im Rahmen eines strukturierten aktiven Selektionsverfahrens, welches dem «Bottom Up»-Ansatz folgt. Identifiziert werden dabei Unternehmen, die ein attraktives Risiko- und Ertragsprofil aufweisen, die als nachhaltige Unternehmen qualifizieren und als unterbewertet gelten können.

Die Anlagen des Teilvermögens werden nicht nach sektoriellen Kriterien ausgewählt; sie können sich jeweils auf wenige Wirtschaftssektoren fokussieren.

Nachhaltigkeit in der Vermögensverwaltung

In der Finanzanalyse von Unternehmen sollen ESG-Faktoren berücksichtigt werden, wodurch eine ganzheitliche Betrachtungsweise eingenommen wird. Daher werden bei der Aufnahme der Chancen- und Risikoprofile von Unternehmen branchenspezifische ESG-Faktoren miteinbezogen, wodurch die mittel- bis langfristigen Risiko/​Rendite-Profile der Unternehmen besser beurteilt werden können. Das Portfolio soll aus Unternehmen bestehen, die aus Sicht des Vermögensverwalters ein überzeugendes Nachhaltigkeitsprofil aufweisen. Favorisiert werden Firmen, die im Einklang mit den Pariser Klimazielen sowie den Nachhaltigkeitszielen der Vereinten Nationen stehen. Bei bestehenden Investments wird zudem ein aktives Engagement & Voting zur Förderung von nachhaltigen Aspekten wahrgenommen.

Zur Erreichung dieses Ziels werden verschiedene Ansätze genutzt. Einerseits wird ein „ESG-Integrationsansatz“ angewandt, wobei sich der Vermögensverwalter auf eigene interne ESG-Analysen wie auch auf ESG-Daten von Drittanbietern abstützt. Diese Nachhaltigkeitskriterien werden in qualitativer Form in die Finanzanalysen der Unternehmen integriert. Andererseits wird ein aktives Aktionärsengagement („Engagement“ und „Voting“) wahrgenommen, basierend auf Stimmempfehlungen und Corporate Governance-Analyse von Drittanbietern sowie auch eigenen internen Analysen.

Gänzlich ausgeschlossen werden Anlagen in Hersteller von kontroversen Waffen („Ausschluss“) oder Unternehmen, welche gegen fundamentale Grundsätze in den Bereichen Menschenrechte, Arbeit, Umwelt und Korruptionsbekämpfung verstossen.

Die vorstehend beschriebenen Nachhaltigkeitsansätze werden auf das gesamte Teilvermögen angewandt.

Im Prospekt ist eine umfassendere Beschreibung zu diesen angewandten ESG-Ansätze zu finden.